좋은 거래 매칭 엔진의 주요 기능

주식시장하면 무엇이 떠오르시나요? 대부분의 사람들에게는 정장 차림의 상인들이 휴대폰을 들고 다니는 월스트리트의 이미지입니다. 그러나 많은 사람들이 깨닫지 못하는 것은 주식 시장이 완전한 디지털 경험이라는 것입니다. 당신이 주식을 사거나 팔 때, 당신의 주문은 같은 일을 하고자 하는 다른 사람과 매칭됩니다. 교환 일치 엔진 이 이 프로세스를 처리합니다. 그렇다면 트레이드 매칭 엔진이란 정확히 무엇입니까? 어떻게 작동합니까? 자세히 살펴보겠습니다.

트레이드 매칭 엔진이란?

거래 매칭 엔진 은 증권, Forex, 암호화폐 또는 기타 자산에 대한 매수 및 매도 주문을 매칭하는 컴퓨터 프로그램입니다. 증권 거래소, 암호화폐 거래소 또는 다른 유형의 시장이든 모든 거래소의 심장이라고 할 수 있습니다. 트레이드 매칭 엔진은 모든 판매자에 대한 구매자와 모든 구매자에 대한 판매자를 찾는 책임이 있습니다. 이 작업은 이루어진 모든 매수 및 매도 주문 목록인 주문서를 유지 관리하여 수행합니다. 새 주문이 들어오면 거래 매칭 엔진은 일치할 수 있는 다른 주문을 찾습니다. 일치하는 항목이 없으면 주문은 주문서로 이동하여 다른 사람이 일치시킬 수 있는 주문을 할 때까지 기다립니다.

거래 매칭 엔진은 어떻게 작동합니까?

거래 매칭 엔진은 주문을 매칭하기 위해 여러 알고리즘을 사용합니다. FIFO(선입선출) 알고리즘은 가장 일반적인 알고리즘입니다. 이 알고리즘은 첫 번째 구매 주문을 첫 번째 판매 주문과 일치시킵니다. 따라서 3개의 매수 주문과 2개의 매도 주문이 있는 경우 거래 매칭 엔진은 첫 번째 매수 주문을 첫 번째 매도 주문과 일치시키고 두 번째 매수 주문을 두 번째 매도 주문과 일치시킵니다. 세 번째 매수 주문은 다른 매도 주문이 들어올 때까지 주문서에 남아 있습니다.

때때로 사용되는 다른 알고리즘은 다음과 같습니다.

– Pro-Rata 알고리즘은 거래되는 유가 증권의 수량에 따라 주문을 일치시킵니다. 따라서 XYZ 주식 100주에 대한 매수 주문이 2개 있고 100주에 대한 매도 주문이 1개 있는 경우 거래 매칭 엔진은 첫 번째 매수 주문을 매도 주문과 일치시키고 두 번째 매수 주문은 주문 장부에 남습니다.

– 가격/시간 알고리즘은 가격을 먼저 기준으로 한 다음 시간을 기준으로 주문을 일치시킵니다. 따라서 주당 $10인 XYZ 주식에 대한 매도 주문이 두 개 있고 주당 $10인 매수 주문이 하나 있는 경우 거래 매칭 엔진은 첫 번째 매도 주문을 매수 주문과 일치시킵니다. 두 번째 판매 주문은 주문서에 남아 있습니다.

– 시간/가격 알고리즘은 먼저 시간을 기준으로 주문한 다음 가격을 기준으로 주문을 일치시킵니다. 따라서 XYZ 주식에 대해 주당 $10의 매도 주문이 2개 있고 주당 $9의 매수 주문이 하나 있는 경우 거래 매칭 엔진은 첫 번째 매도 주문을 매수 주문과 일치시킵니다. 두 번째 판매 주문은 장부에 남아 있으며 가격에 관계없이 다음 구매 주문과 일치합니다.

사용되는 알고리즘은 거래소 또는 시장에 따라 다릅니다. 일부 거래소는 거래자가 사용하려는 알고리즘을 선택할 수 있도록 하는 반면 다른 거래소는 모든 거래에 대해 단일 알고리즘을 사용합니다.

트레이드 매칭 엔진이 왜 중요한가요?

거래 매칭 엔진 은 주문을 훨씬 빠르고 정확하게 일치시킬 수 있습니다. 거래 매칭 엔진은 구매자와 판매자가 중개자 없이 거래할 수 있도록 하기 때문에 중요합니다. 또한 모든 거래가 가능한 최상의 가격으로 실행되도록 합니다. 거래 매칭 엔진이 없다면 각 거래는 사람이 수동으로 매칭해야 합니다. 이것은 많은 시간이 걸리고 인적 오류가 발생할 수 있습니다.

예를 들어 ABC Corporation의 주식을 사고 싶다고 가정해 보겠습니다. 중개인에게 주당 10달러에 100주를 구매하도록 주문합니다. 그런 다음 브로커는 ABC Corporation이 거래되는 거래소에 이 주문을 보냅니다. 거래소의 거래 매칭 엔진은 구매 주문과 일치하는 판매 주문을 찾습니다. 주당 $9에 100주에 대한 매도 주문을 찾아 매수 주문과 일치시킵니다. 귀하는 주당 9달러를 지불하고 귀하에게 주식을 판매한 사람은 주당 10달러를 지불합니다. 그런 다음 거래 매칭 엔진은 거래를 실행하는 데 약간의 수수료를 받습니다. 거래 매칭 엔진이 없는 경우 누군가가 수동으로 귀하의 주식 구매자를 찾아야 하므로 시간이 많이 걸리고 원하는 것보다 더 많거나 적게 지불하게 될 수 있습니다.

거래 매칭 엔진은 거래가 빠르고 효율적으로 실행될 수 있도록 하기 때문에 모든 거래소에서 중요한 부분입니다. 또한 모든 거래가 최상의 가격으로 실행되도록 하는 것이 중요합니다.

거래 매칭 엔진도 유동성을 제공하기 때문에 필수적입니다. 유동성은 구매자나 판매자를 찾는 것에 대해 걱정하지 않고 자산을 매매할 수 있는 능력입니다. 구매자나 판매자가 없으면 자산이 유동적이지 않습니다. 거래 매칭 엔진은 가격이 이상적이지 않더라도 항상 자산을 사고 팔 수 있는 사람이 있는지 확인합니다. 이를 통해 거래자는 자산을 더 쉽게 사고 팔 수 있고 시장을 더 안정적으로 만들 수 있습니다.

트레이드 매칭 엔진은 얼마나 빨라야 합니까?

거래 매칭 엔진의 속도는 밀리초(ms)로 측정됩니다. 1밀리초는 1000분의 1초입니다. 따라서 거래소가 100ms 내에 주문을 일치시킬 수 있다면 이는 초당 10,000개의 주문을 일치시킬 수 있음을 의미합니다.

일부 교환은 100ms 이내에 주문을 일치시킬 수 있습니다. London Stock Exchange의 Turquoise 플랫폼은 단 50ms 만에 주문을 일치시킬 수 있습니다. 뉴욕 증권 거래소의 NYSE Arca 플랫폼은 300ms 이내에 주문을 일치시킬 수 있습니다. 그리고 Nasdaq의 INET 플랫폼은 100ms 안에 주문을 일치시킬 수 있습니다.

거래 매칭 엔진의 속도는 거래소에서 얼마나 많은 거래를 할 수 있는지에 영향을 미치기 때문에 중요합니다. 엔진이 빠를수록 더 많은 거래를 할 수 있습니다. 그리고 더 많은 거래가 이루어질수록 시장은 더 유동적입니다. 유동적인 시장은 항상 구매자와 판매자가 있고 주문이 신속하고 공정한 가격으로 채워질 수 있는 시장입니다.

좋은 거래 매칭 엔진의 주요 기능은 무엇입니까?

트레이드 매칭 엔진의 주요 기능은 사용자의 요구에 따라 다릅니다. 그러나 일부 핵심 기능은 대부분의 거래 매칭 엔진에 필수적입니다.

첫 번째 주요 기능은 속도입니다. 거래 매칭 엔진은 주문을 빠르고 효율적으로 매칭할 수 있어야 합니다. 엔진이 빠를수록 더 많은 거래가 가능하고 시장이 더 유동적입니다.

두 번째 핵심 기능은 정확성입니다. 거래 매칭 엔진은 주문을 정확하게 매칭할 수 있어야 합니다. 매칭 과정에서 오류가 발생하면 잘못된 가격으로 거래가 이루어지거나 아예 실행되지 않을 수 있습니다.

세 번째 핵심 기능은 유연성입니다. 거래 매칭 엔진은 다양한 주문 유형을 처리할 수 있어야 합니다. 여기에는 다양한 자산 유형, 크기 및 가격 수준에 대한 주문이 포함됩니다.

네 번째 핵심 기능은 신뢰성입니다. 트레이드 매칭 엔진은 항상 가동되어야 합니다. 또한 오류 없이 많은 주문을 처리할 수 있어야 합니다.

다섯 번째 핵심 기능은 보안입니다. 거래 매칭 엔진은 해킹 및 사이버 위협으로부터 안전해야 합니다. 또한 강력한 데이터 보호 조치가 있어야 합니다.

마지막 생각들

거래 매칭 엔진 은 모든 거래소의 중요한 부분이며 귀하의 요구에 맞는 기능을 갖춘 엔진을 선택하는 것이 중요합니다. 좋은 거래 매칭 엔진은 빠르고 정확하며 유연하고 안정적이며 안전해야 합니다. 트레이드 매칭 엔진을 선택할 때 최상의 제품을 얻을 수 있도록 이러한 모든 요소를 ​​고려하십시오. 이러한 매칭 엔진은 거래 상대방을 찾으려는 인간 거래자의 이전 시스템보다 우수합니다. 올바른 거래 매칭 엔진을 사용하면 거래가 빠르고 효율적으로 실행되도록 할 수 있습니다.