LSEG va lansa o platformă tradițională de tranzacționare a activelor pe Blockchain

London Stock Exchange Group (LSEG) a decis să exploateze potențialul tehnologiei contabile distribuite, susținând că aceasta va face din aceasta prima bursă majoră care oferă tranzacționare extinsă a instrumentelor financiare tradiționale pe tehnologia blockchain, cea mai cunoscută pentru alimentarea cripto.

Raportul Financial Times afirmă că compania analizează potențialul locurilor de tranzacționare bazate pe blockchain de un an. Tehnologia Blockchain este legată în primul rând de criptomonede, dar aplicațiile sale sunt nelimitate. Potrivit unui director executiv, Grupul LSE a explorat modul în care blockchain-ul poate îmbunătăți tranzacționarea tradițională cu active.

Prezentare generală

Șeful Piețelor de Capital al Grupului LSE, Murray Roos, a menționat că eforturile companiei de a analiza blockchain-ul au ajuns la un punct de inflexiune în care au decis să-și avanseze planurile. Roos a clarificat că schimbul nu construia nimic în jurul activelor cripto, ci caută să folosească tehnologia care stă la baza token-urilor populare, cum ar fi Bitcoin (BTC) pentru a îmbunătăți eficiența vânzării, cumpărării și deținerii activelor tradiționale. Roos a spus: „Ideea de a folosi tehnologia digitală pentru a face un proces care este mai curat, mai lin, mai ieftin și mai transparent... și pentru a-l reglementa”. El a adăugat: „LSEG a așteptat să continue până când a fost sigur că tehnologia blockchain publică este suficient de bună și că investitorii sunt pregătiți”.

La începutul acestui an, directorul executiv al BlackRock, Larry Fink, a subliniat că următoarea generație pentru piețe constă în tokenizarea activelor. Cu câteva luni în urmă, BlackRock a solicitat să-și creeze propriul ETF care urmărește prețurile spot BTC, declanșând un val de aplicații ulterioare și optimism în topurile activelor digitale. Roos a susținut că, dacă planul se va concretiza, LSEG ar fi prima bursă globală majoră care va oferi investitorilor un ecosistem blockchain de la capăt la capăt. Mai multe proiecte bazate pe blockchain au acoperit doar o parte din ciclul de viață al activelor financiare, mai degrabă decât totul, de la emitere la tranzacționare, reconciliere și decontare.

Șeful Grupului LSE a adăugat că afacerea pe piețele digitale va fi un concurent pentru afacerea tradițională a LSE, iar dezvoltarea sa nu a fost o încercare de a-și susține activitatea pe piețele de acțiuni, care a suferit în ultimii ani pe măsură ce ofertele publice inițiale s-au epuizat. Roos a spus: „Suntem foarte dedicați piețelor de acțiuni din Londra. Căutăm să continuăm să facem ceea ce Londra a făcut întotdeauna și să continuăm să inovăm.”

Cum ar putea blockchain să eficientizeze operațiunile de schimb

Potrivit raportului, LSEG ia în considerare utilizarea unei entități juridice separate pentru afacerile cu piețele digitale, sperând să aibă prima piață în funcțiune în anul următor, sub rezerva aprobării de reglementare. Discuțiile între autoritățile de reglementare din mai multe jurisdicții, precum și între guvern și Trezoreria din Marea Britanie, sunt deja în desfășurare. Roos a remarcat: „Scopul final este o platformă globală care permite participanților din toate jurisdicțiile să poată interacționa cu oameni din alte jurisdicții respectând complet regulile, legile și reglementările, potențial mai multe jurisdicții simultan, ceea ce nu a fost posibil. într-o lume analogică”.

Roos a citat un exemplu care implică un cumpărător elvețian, un activ japonez și un vânzător american. Pe piața tradițională, o tranzacție între aceste părți ar fi complicată, dar ar putea fi realizată cu ușurință digital dacă LSE poate obține acceptarea de la mai multe autorități de reglementare. Inițial, afacerea digitală s-ar concentra probabil pe piețele private, sporind accesul la produsele și instrumentele disponibile. Odată ce LSEG a demonstrat succesul modelului, serviciul va fi extins la alte active. Roos a spus: „Oportunitatea tehnică de a digitaliza o grămadă de clase de active tranzacționate este extrem de mare”.

Integrarea în Blockchain

Pentru LSEG, aceasta nu este prima lor aventură în blockchain și tokenizare. Alte infrastructuri financiare tradiționale au început să se încălzească pentru a integra tehnologia blockchain în afacerile lor. La 31 august 2023, SWIFT, o rețea de mesagerie bancară, a distribuit un raport despre modul în care se conectează cu blockchain-urile pentru a rezolva problema de interoperabilitate dintre diferite rețele blockchain.

În 2019, un transportator aerian, Lufthansa Airlines, a integrat tehnologii bazate pe blockchain lansând un program de loialitate de token nefungibil (NFT) în rețeaua Polygon și oferind deținătorilor de NFT șansa de a obține recompense precum acces la lounge și upgrade de zbor. Apoi, cu doi ani mai devreme, experții de la Bitcoin Apex au anunțat că compania va folosi tehnologia blockchain pentru a digitaliza distribuția de valori mobiliare pentru întreprinderile mici și mijlocii (IMM-uri) din Europa. Până acum, datele de la autoritatea europeană de reglementare a valorilor mobiliare Esma au arătat că active tradiționale în valoare de 800 de milioane de dolari au fost tokenizate pe piața europeană.

Lansarea produselor LSEG i-ar spori, fără îndoială, valoarea. Unii reprezentanți tradiționali ai industriei cred că tokenizarea este viitorul piețelor financiare, iar următoarea revoluție îi așteaptă. Chiar dacă autoritatea de reglementare din Statele Unite (SEC) blochează acceptarea și întârzie decizia finală, industria este convinsă că cripto ETF-urile din SUA vor fi lansate. Este doar o chestiune de timp.

Ce înseamnă pentru viitorul finanțelor

Decizia London Stock Exchange Group (LSEG) de a lansa o platformă tradițională de tranzacționare a activelor pe blockchain este un moment decisiv pentru industria financiară. Este primul schimb major care face acest lucru, iar mutarea sa ar putea deschide calea pentru adoptarea pe scară largă a tehnologiei blockchain în finanțele tradiționale.

Cum ar putea blockchain să eficientizeze operațiunile de schimb

Tehnologia blockchain are potențialul de a revoluționa modul în care funcționează schimburile. Poate face tranzacționarea mai eficientă, mai transparentă și mai sigură.

De exemplu, blockchain poate fi folosit pentru a automatiza multe dintre sarcinile de back-office implicate în tranzacționare, cum ar fi compensarea și decontarea. Acest lucru poate reduce costurile și poate accelera procesul 交易.

Blockchain poate fi, de asemenea, utilizat pentru a îmbunătăți transparența în tranzacționare. Prin înregistrarea tuturor tranzacțiilor într-un registru public, blockchain poate facilita urmărirea și monitorizarea activității de tranzacționare. Acest lucru poate ajuta la reducerea fraudei și a altor forme de abuz de piață.

Integrarea în Blockchain

LSEG nu este singura instituție financiară tradițională care explorează tehnologia blockchain. Alte burse majore, cum ar fi Bursa de Valori din New York și Nasdaq, dezvoltă, de asemenea, platforme de tranzacționare bazate pe blockchain.

În plus, o serie de startup-uri dezvoltă o infrastructură bazată pe blockchain pentru industria financiară. De exemplu, Symbiont dezvoltă o platformă bazată pe blockchain pentru tranzacționarea valorilor mobiliare.

Ce înseamnă pentru viitorul finanțelor

Mișcarea LSEG de a lansa o platformă tradițională de tranzacționare a activelor pe blockchain este un semn că industria financiară este pregătită să îmbrățișeze tehnologia blockchain.

Pe măsură ce mai multe burse și instituții financiare adoptă blockchain, este probabil să aibă un impact semnificativ asupra modului în care funcționează industria financiară. Blockchain ar putea face tranzacționarea mai eficientă, mai transparentă și mai sigură. De asemenea, ar putea deschide noi piețe și oportunități pentru investitori.

Iată câteva dintre modalitățile specifice prin care blockchain-ul ar putea transforma viitorul finanțelor:

Eficiență crescută: Blockchain poate automatiza multe dintre sarcinile de back-office implicate în tranzacționare, cum ar fi compensarea și decontarea. Acest lucru poate reduce costurile și poate accelera procesul de tranzacționare.

Transparență îmbunătățită: Blockchain poate facilita urmărirea și monitorizarea activității de tranzacționare, deoarece toate tranzacțiile sunt înregistrate într-un registru public. Acest lucru poate ajuta la reducerea fraudei și a altor forme de abuz de piață.

Costuri reduse: Blockchain poate reduce costurile asociate tranzacționării, cum ar fi taxele de tranzacție și costurile de decontare.

Acces sporit la piețe: Blockchain poate facilita accesul investitorilor pe noi piețe și oportunități de investiții.

Noi produse și servicii financiare: Blockchain ar putea permite dezvoltarea de noi produse și servicii financiare, cum ar fi schimburile descentralizate și activele tokenizate.

În general, mișcarea LSEG de a lansa o platformă tradițională de tranzacționare a activelor pe blockchain este o dezvoltare semnificativă pentru industria financiară. Este un semn că tehnologia blockchain este pregătită pentru adoptarea generală.